ومورا تطلق صندوقًا للاستثمار في الائتمان الخاص للشركات الصغيرة والمتوسطة بالسعودية مستهدفًا جمع 100 مليون دولار

حسب تصريحات موقع لامكس توسّع شركة Laser Digital، التابعة لمجموعة الخدمات المالية اليابانية نومورا (Nomura)، أنشطتها في مجال ترميز الأصول لتشمل سوق الائتمان الخاص في المملكة العربية السعودية، من خلال شراكة مع ZIG Finance لإطلاق أداة استثمارية قائمة على تقنية البلوكشين، تستهدف جمع 100 مليون دولار.

ويحمل المنتج الجديد اسم zEMS Vault، ويتيح للمستثمرين المؤسسيين المؤهلين الوصول إلى محفظة متنوعة من القروض المقدمة للشركات السعودية الصغيرة والمتوسطة، والتي يتم إصدارها من خلال البنية التحتية للإقراض التابعة لشركة Beehive، وفقًا لبيان نقلته منصة The Block.

ويمكن للمستثمرين الاكتتاب في حصصهم الاستثمارية واستردادها باستخدام العملات المستقرة، فيما تتولى منصة KAIO عمليات ترميز الصندوق وإدارته طوال دورة حياته على شبكة BNB Chain. كما تفرض المنصة إجراءات التحقق من هوية العملاء (KYC) عند الدخول إلى الاستثمار وعند استرداد الأموال، بينما تتولى شركة Zamanat هيكلة الاستثمار وتقديم الاستشارات المتعلقة بالامتثال لأحكام الشريعة الإسلامية.

وبموجب الاتفاق، ستتولى Laser Digital دور المستشار في إطار إدارة المخاطر الخاص بالصندوق، من خلال المساهمة في تصميم هيكل الحوكمة والرقابة على المخاطر، إلى جانب تقديم الاستشارات المتعلقة بترميز الأصول.

وقال عبد الرافاي جاديت، الشريك المؤسس لشركة ZIG Finance، إن الهدف من المشروع ليس إلغاء مخاطر الائتمان، بل جعلها أكثر شفافية وقابلية للإدارة، مضيفًا أن الصندوق يمثل وسيلة لفتح المجال أمام تدفقات أكبر من رؤوس الأموال المؤسسية إلى سوق الائتمان الخاص في السعودية، مع إمكانية تطبيق النموذج ذاته في أسواق ناشئة أخرى.

السعودية نقطة انطلاق للتوسع في أسواق الائتمان

يمثل صندوق zEMS Vault أول منتج يتم إطلاقه في إطار الشراكة الاستراتيجية بين ZIG Finance وLaser Digital. وتخطط الشركتان لتوسيع النموذج ليشمل أسواقًا ناشئة أخرى واستراتيجيات ائتمانية متنوعة، من خلال الجمع بين مؤسسات الإقراض المحلية وأطر إدارة المخاطر المؤسسية، وترميز الأصول وفق المتطلبات التنظيمية، وتوزيع المنتجات الاستثمارية عبر شبكات البلوكشين.

وأشار البيان إلى أن الشركتين تدرسان بالفعل فرصًا إضافية في المنطقة، إلى جانب التوسع في فئات أخرى من الأصول.

ويعزز الإطلاق نشاط Laser Digital في مجال المنتجات الاستثمارية المؤسسية، والذي يشمل صندوق Bitcoin Diversified Yield Fund، وهو صندوق استثماري مُرمّز يوفر عوائد متنوعة مرتبطة بعملة بيتكوين، أُطلق في يناير الماضي عبر منصة KAIO.

وفي سياق متصل، حصلت الشركة في مايو الماضي على موافقة مشروطة من مكتب مراقب العملة الأمريكي (OCC) لتأسيس بنك ائتماني وطني في الولايات المتحدة، وذلك رهناً باستيفاء متطلبات ما قبل بدء التشغيل.

ومن المقرر أن تشمل الخدمات المقترحة للبنك الوساطة في معاملات العملات المستقرة، وإدارة الضمانات، وحفظ الأصول متعددة الفئات.