ملخص الأسواق: ماحدث في نهاية الأسبوع الماضي وماينتظرنا اليوم 29/9: الأسواق تترقب تأثير الرسوم الجمركية الجديدة على أداء السلع والعملات

اختتمت الأسهم الأمريكية تعاملات الجمعة على ارتفاع جماعي أنهى موجة خسائر استمرت ثلاثة أيام، غير أن المؤشرات الرئيسية سجلت تراجعًا أسبوعيًا وسط استمرار الضغوط من بيانات التضخم وقرارات تجارية جديدة.

حيث ارتفع مؤشر "داو جونز" ارتفع بنسبة 0.7% بما يعادل 212 نقطة، فيما صعد "ستاندرد آند بورز 500" بنحو 0.6%، وزاد "ناسداك" التكنولوجي 0.4%.

ورغم هذا الارتداد، تبقى المؤشرات قريبة من مستوياتها القياسية التي لامستها مطلع الأسبوع.

وشكلت البيانات الاقتصادية محورًا رئيسيًا لتوجهات الأسواق، إذ أظهر تقرير مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي لشهر أغسطس ارتفاع التضخم السنوي إلى 2.7% مقارنة بـ2.6% في يوليو، في حين ارتفع التضخم الأساسي – الذي يستثني الغذاء والطاقة – بنسبة 2.9% على أساس سنوي، وذلك للشهر الرابع على التوالي.

هذه النتائج جاءت متوافقة مع توقعات المحللين، لكنها عززت المخاوف بشأن استمرار الضغوط التضخمية لفترة أطول مما قد يعرقل وتيرة خفض الفائدة الفيدرالية.

على صعيد أسواق السندات والعملات، ارتفع العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات إلى 4.19%، مما يعكس ارتفاع تكاليف الاقتراض.

أما مؤشر الدولار الأمريكي فقد تراجع 0.4% مسجلًا 98.15، وهو أدنى مستوى منذ أوائل عام 2022.

وفي أسواق السلع، ارتفع خام غرب تكساس الوسيط بنسبة 0.5% مسجلًا 65.30 دولار للبرميل، بينما صعد الذهب 0.7% إلى 3795 دولارًا للأوقية. وبقيت البيتكوين مستقرة قرب 109,300 دولار دون تحركات كبيرة.

وكانت الأحداث السياسية والتجارية لها دور بارز في تحركات الأسهم، إذ قفز سهم "إلكترونيك آرتس" بنسبة 15% عقب تقارير عن صفقة استحواذ بقيمة 50 مليار دولار قد تصبح الأكبر في تاريخ عمليات الشراء بالاقتراض.

في المقابل، تراجع سهم شركة الأثاث "RH" بأكثر من 4% بعد إعلان الرئيس الأمريكي دونالد ترامب فرض رسوم جمركية جديدة على الواردات في هذا القطاع، بينما صعد سهم "PCAR" المصنعة لشاحنات "بيتر بيلت" بنحو 5% بعد إعلان فرض رسوم 25% على الشاحنات المستوردة.

في قطاع التكنولوجيا، واصلت أسهم "إنتل" ارتفاعها الحاد لتقفز 4.4% مسجلة مكاسب أسبوعية تفوق 20% بدعم أنباء عن محادثات مع "أبل" لشراء حصة في الشركة.

أما "أوراكل" فقد واصلت خسائرها للجلسة الرابعة متراجعة 2.7% بعد توقيع أمر تنفيذي أمريكي لنقل عمليات "تيك توك" في البلاد إلى سيطرة أمريكية.

وارتفعت أسهم "أمازون" 0.8% بعد تراجعات متتالية إثر إعلانها دفع 2.5 مليار دولار لتسوية قضية مع لجنة التجارة الفيدرالية.

وبالنسبة لـ"بوينغ"، فقد قفز السهم 3.6% بعد إعلان إدارة الطيران الفيدرالية تخفيف القيود على تسليم الطائرات.

توقعات الأسواق لأداء الأسواق المالية العالمية اليوم الاثنين

أما بالنسبة لتوقعات الأسواق اليوم، فينتظر المستثمرون متابعة مسار عوائد السندات الأمريكية التي تشكل عامل ضغط رئيسي على الأسهم، بجانب مراقبة ردود الأفعال على الرسوم الجمركية الجديدة التي فرضها الرئيس ترامب.

كما من المرجح أن تشهد جلسة الاثنين تقلبات ملحوظة في قطاع التكنولوجيا مع استمرار تدفق الأخبار حول استحواذات محتملة وتحركات الشركات الكبرى.

وبشكل عام، يُتوقع أن تتسم التعاملات بالحذر مع ميل المستثمرين إلى جني الأرباح، بينما تظل المؤشرات قرب مستوياتها التاريخية مما يعكس حالة التوازن بين شهية المخاطرة ومخاوف التضخم.