ملخص الأسواق: ماحدث بالأمس وماينتظرنا اليوم 6/10: وول ستريت تحت الصدمة.. داو جونز يفقد 1830 نقطة وناسداك ينهار 5.5% وسط ترقب بيانات الوظائف الأمريكية

تعرضت الأسهم الأمريكية لموجة بيع عنيفة عند إغلاق تعاملات الخميس، لتسجل المؤشرات الرئيسية أكبر خسائر يومية لها منذ اضطرابات الرسوم الجمركية العام الماضي، بعدما تبددت سريعًا موجة التفاؤل التي أعقبت انتخابات التجديد النصفي، وسط مخاوف متزايدة بشأن مستقبل استثمارات الذكاء الاصطناعي وتشديد القيود التنظيمية على شركات التكنولوجيا.

وتصدر مؤشر ناسداك المركب الخسائر بانخفاض حاد بلغ 5.5%، ليدخل نطاق التصحيح الفني، بينما هبط مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 4.4%، وتراجع داو جونز الصناعي بنسبة 3.4%، فاقدًا نحو 1830 نقطة، ليمحو المكاسب القوية التي حققها خلال الجلسة السابقة.

وجاء هذا التراجع بعد يوم واحد من صعود داو جونز بنحو 1600 نقطة، مدعومًا بفوز الديمقراطيين بالسيطرة على الكونغرس الأمريكي، إلا أن الأسواق سرعان ما أعادت تقييم التداعيات الاقتصادية والسياسية للنتائج، خاصة فيما يتعلق بالتوسع في مراكز البيانات والبنية التحتية للذكاء الاصطناعي.

وكانت شركات أشباه الموصلات الأكثر تضررًا من موجة الهبوط، إذ تكبد سهم إنفيديا خسائر بلغت 9%، متصدرًا تراجعات مؤشر داو جونز، فيما هوى سهم إيه إم دي بنسبة 17%، وانخفض سهما برودكوم وإنتل بنحو 10% لكل منهما.

وامتدت الضغوط إلى صناديق الاستثمار المرتبطة بالقطاع، حيث تراجع صندوق «آي شيرز» المتداول لأشباه الموصلات بنسبة 12%، وسط مخاوف من أن تؤدي التحولات السياسية في واشنطن وبعض الولايات الأمريكية إلى إبطاء الموافقات على إنشاء مراكز البيانات، ما قد يؤثر في الطلب المستقبلي على الرقائق المتقدمة.

وزادت نتائج شركة كوالكوم من حدة الضغوط، بعدما فقد سهمها نحو 19% رغم إعلان أرباح فصلية قوية، إذ أثارت توقعاتها المستقبلية القلق بشأن استمرار نقص مكونات الذاكرة المستخدمة في الهواتف الذكية، وما قد يترتب عليه من تحديات أمام نمو المبيعات.

وشهدت أسهم شركات الذاكرة والتخزين خسائر واسعة، حيث تراجع سهم ميكرون بنسبة 17%، وانخفض سهم إس كيه هاينكس بنحو 13%، بينما تصدر سهم سانديسك خسائر مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بهبوط حاد بلغ 22%.

كما خسر سهما ويسترن ديجيتال وسيجيت أكثر من 16% لكل منهما، فيما تراجع صندوق راوندهيل المتخصص في شركات الذاكرة بنسبة 15%، في إشارة إلى اتساع عمليات البيع داخل القطاعات التي استفادت سابقًا من طفرة الاستثمارات في الذكاء الاصطناعي.

ولم تسلم شركات الملياردير إيلون ماسك من موجة التراجع، إذ هبط سهم تسلا بنسبة 11%، بينما انخفض سهم سبيس إكس بنحو 9%، وسط مخاوف من زيادة التدقيق في العقود الحكومية والشركات المرتبطة بماسك عقب انتقال السيطرة على الكونغرس إلى الديمقراطيين.

وعكست مؤشرات التقلبات حالة القلق التي سيطرت على المستثمرين، بعدما قفز مؤشر فيكس، المعروف باسم مؤشر الخوف في وول ستريت، بنحو 70% ليغلق عند 28.18 نقطة، مسجلًا أعلى مستوى إغلاق منذ 30 مارس الماضي.

ورغم هذه القفزة، أشار آدم تورنكويست، كبير استراتيجيي الأصول المتعددة لدى «إل بي إل فاينانشال»، إلى أن مستويات التقلبات لم تصل بعد إلى حالات الذعر القصوى التي ارتبطت تاريخيًا بتكوين قيعان في أسواق الأسهم، ما يعكس استمرار احتمالات تعرض الأسواق لمزيد من الاضطرابات.

وفي أسواق الطاقة، ارتفعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط بنحو 3% إلى 90.75 دولار للبرميل، بعدما تكبدت خسائر بلغت 8% خلال الجلسة السابقة، مع استمرار تقييم المستثمرين لمستقبل الحرب الأمريكية مع إيران وتداعيات نتائج الانتخابات على إمدادات النفط.

كما صعدت العقود الآجلة للذهب بنحو 1% إلى 4010 دولارات للأوقية، مستفيدة من اضطراب أسواق الأسهم، بينما تراجعت عملة البيتكوين إلى نحو 76 ألف دولار، مقارنة بمستويات تجاوزت 81 ألف دولار خلال الأربعاء، لتقترب من أدنى مستوياتها في ستة أسابيع.

وفي سوق السندات، انخفض عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات إلى 4.84%، مقابل 4.89% عند إغلاق الأربعاء، مع تزايد الإقبال على أدوات الدين الحكومية في ظل تراجع شهية المخاطرة.

وعلى الرغم من الخسائر الحادة التي شهدتها وول ستريت، أظهرت العقود الآجلة للأسهم الأمريكية إشارات أولية على محاولة التعافي خلال تعاملات ما قبل افتتاح جلسة الجمعة 6 نوفمبر، مدعومة بارتداد بعض أسهم شركات الرقائق بعد موجة البيع الواسعة.

وارتفعت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 بنحو 1.48%، كما صعدت عقود ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.39%، في حين تراجعت عقود داو جونز الصناعي بنسبة 0.66%، ما يعكس استمرار التباين بين قطاعات السوق.

وقادت أسهم أشباه الموصلات محاولات التعافي المبكرة، حيث ارتفع سهم إنفيديا بنسبة 3.6%، بينما سجلت أسهم إيه إم دي وإنتل وبرودكوم وميكرون مكاسب تراوحت بين 5% و8.3%، مع اتجاه بعض المستثمرين إلى اقتناص الفرص بعد التراجعات الحادة.

وتتحول الأنظار اليوم الجمعة إلى تقرير الوظائف غير الزراعية الأمريكي لشهر أكتوبر، وسط توقعات بإضافة الاقتصاد نحو 65 ألف وظيفة، مقارنة بنحو 29 ألف وظيفة خلال سبتمبر، في بيانات قد تعيد رسم توقعات أسعار الفائدة الأمريكية خلال الفترة المقبلة.

ومن المقرر صدور التقرير في الساعة 8:30 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة، الموافق 3:30 عصرًا بتوقيت القاهرة و4:30 عصرًا بتوقيت مكة المكرمة، وسط اهتمام خاص بمعدل البطالة ونمو الأجور باعتبارهما من أبرز المؤشرات التي يعتمد عليها الاحتياطي الفيدرالي في تقييم سوق العمل.

وقد تمنح بيانات توظيف معتدلة أسهم التكنولوجيا فرصة لمواصلة التعافي، خاصة إذا ساهمت في تهدئة عوائد السندات ومخاوف التشديد النقدي، بينما قد تؤدي قراءة أقوى بكثير من المتوقع إلى تجدد الضغوط على الأسهم، بفعل ارتفاع احتمالات بقاء أسعار الفائدة مرتفعة لفترة أطول.

وفي المقابل، فإن ظهور ضعف حاد في سوق العمل قد يثير مخاوف جديدة بشأن تباطؤ الاقتصاد الأمريكي وتأثيره في أرباح الشركات، ما يجعل رد فعل المستثمرين مرتبطًا بطبيعة البيانات ومدى ابتعادها عن التوقعات.

وتبقى جلسة الجمعة اختبارًا مهمًا لقدرة وول ستريت على استعادة توازنها، بعد واحدة من أعنف موجات البيع خلال العام الجاري، إذ سيحدد أداء شركات الرقائق ونتائج تقرير الوظائف ما إذا كانت الأسواق بصدد ارتداد تصحيحي مؤقت، أم بداية تعافٍ أوسع يعيد بعض الثقة إلى المستثمرين قبل نهاية الأسبوع.